Securities and Exchange Act Article 178
A person who commits any of the following violations shall be fined an administrative fine of not less than NT$240,000 and not more than NT$4.8 million, and the person may be ordered to correct the violation within a prescribed period. If the person fails to make the correction within the prescribed period, consecutive fines may be imposed:1. Violation of the provisions of Article 22-2, paragraph 1 or 2, Article 26-1, or Article 22-2, paragraph 1 or 2 as applied mutatis mutandis under Article 165-1.2. Violation of the provisions of Article 14, paragraph 3, Article 14-1, paragraph 1 or 3, Article 14-2, paragraph 1, 3, or 6, Article 14-3, Article 14-5, paragraphs 1 to 3, Article 21-1, paragraph 5, Article 25, paragraph 1, 2, or 4, Article 31, paragraph 1, Article 36, paragraph 5 or 7, Article 41, Article 43-1, paragraph 1, Article 43-4, paragraph 1, or Article 43-6, paragraphs 5 to 7; or Article 14, paragraph 3, Article 31, paragraph 1, Article 36, paragraph 5, or Article 43-4, paragraph 1 as applied mutatis mutandis under Article 165-1 or 165-2; or Article 14-1, paragraph 1 or 3, Article 14-2, paragraph 1, 3 or 6, Article 14-3, Article 14-5, paragraphs 1 to 3, Article 25, paragraph 1, 2, or 4, Article 36, paragraph 7, Article 41, Article 43-1, paragraph 1, Article 43-6, paragraphs 5 to 7, as applied mutatis mutandis under Article 165-1.3. An issuer or public tender offeror or a related party thereof or a principal of a securities firm fails to submit account books, forms/statements, documents, or other reference or report materials within the required time period as ordered by the Competent Authority, or evades, impedes, or refuses an examination conducted by the Competent Authority.4. If any issuer or public tender offeror fails to comply with relevant regulations with respect to the preparation, submission, public announcement, provision, or preservation of the account books, forms/statements, vouchers, financial reports or other relevant business documents as required by this Act or by orders issued by the Competent Authority pursuant to this Act.5. Violation of Article 14-4, paragraph 1 or 2, or of Article 14-4, paragraph 1 or 2 as applied mutatis mutandis under Article 165-1; or violation of the provisions of the regulations adopted pursuant to Article 14-4 paragraph 5, or adopted pursuant to that paragraph as applied mutatis mutandis under Article 165-1, governing procedures, exercise of powers, or matters to be recorded in the meeting minutes.6. Violation of the forepart of Article 14-6, paragraph 1, or of the forepart of that paragraph as applied mutatis mutandis under Article 165-1, by failing to establish a remuneration committee; or violation of the provisions of the regulations adopted pursuant to the latter part of Article 14-6 paragraph 1, or adopted pursuant to the latter part of that paragraph as applied mutatis mutandis under Article 165-1, governing the qualifications for the members of the committee, its composition, procedures, exercise of powers, matters to be recorded in the meeting minutes, or public announcement and filing.7. Violation of the provisions of the regulations adopted pursuant to Article 25-1, or adopted pursuant to that article as applied mutatis mutandis under Article 165-1, governing the qualifications of proxy solicitors, proxy agents, or those handling proxy solicitation matters, the methods of solicitation or acquisition of proxy forms, corporate compliance matters in connection with the convening of shareholders meetings, or refusal to comply with a request by the Competent Authority for provision of information.8. Violation of the shareholding percentage requirements of directors and supervisors of public companies prescribed by the Competent Authority in accordance with paragraph 2 of Article 26, or of provisions regarding notifications and auditing in the rules for auditing of the shareholdings thereof.9. Violation of the provisions of Article 26-3, paragraph 1 or 7, or the forepart of paragraph 8; or violation of the provisions of Article 26-3, paragraph 1 or 7, or the forepart of paragraph 8 as applied mutatis mutandis under Article 165-1; or violation of the provisions of the regulations adopted pursuant to the latter part of paragraph 8 of Article 26-3, or adopted pursuant to the latter part of that paragraph as applied mutatis mutandis under Article 165-1, regarding the content of deliberations, procedures, matters to be recorded in the meeting minutes, or public announcement.10. Violation of the provisions of Article 28-2, paragraphs 2 or 4 to 7, or of Article 28-2, paragraphs 2 or 4 to 7 as applied mutatis mutandis under 165-1; or violation of the provisions of the regulations adopted pursuant to Article 28-2, paragraph 3, or adopted pursuant to that paragraph as applied mutatis mutandis under Article 165-1, regarding share buyback procedures, prices, volumes, methods, methods of transfer, or matters that must be filed and publicly announced.11. Violation of the provisions of the regulations adopted pursuant to Article 36-1, or adopted pursuant to that article as applied mutatis mutandis under Article 165-1, regarding the scope, working procedures, required public announcements, or required filings for financial or operational actions of material significance, such as the acquisition or disposal of assets, engaging in derivatives trading, monetary loans to others, endorsements or guarantees for others, or disclosure of financial forecasts.12. Violation of the provisions of Article 43-2, paragraph 1, Article 43-3, paragraph 1, or Article 43-5, paragraph 1; or of Article 43-2, paragraph 1, Article 43-3, paragraph 1, or Article 43-5, paragraph 1, as applied mutatis mutandis under Article 165-1 or Article 165-2; or violation of the regulations adopted pursuant to Article 43-1, paragraphs 4 or 5, or adopted pursuant to Article 43-1, paragraph 4 as applied mutatis mutandis under Article 165-1 or Article 165-2, regarding the scope, conditions, period, related parties, or particulars for filing and public announcement in connection with purchases of securities.When a foreign company is an issuer, any violation of subparagraph 3 or 4 of the preceding paragraph by the foreign company shall be punished under the preceding paragraph.If a violation subject to a penalty of an administrative fine under the preceding two paragraphs is a minor violation, the penalty may be remitted, or the violator may first be ordered to correct the violation within a prescribed time period, and the penalty may be remitted once the violation has been corrected.A reward shall be given for a report of a violation of Article 25-1 that leads to the discovery of a violation. Regulations governing such reward shall be prescribed by the Competent Authority.
中文原文 證券交易法第178條
有下列情事之一者，處新臺幣二十四萬元以上四百八十萬元以下罰鍰，並得命其限期改善；屆期未改善者，得按次處罰：
一、違反第二十二條之二第一項、第二項、第二十六條之一，或第一百六十五條之一準用第二十二條之二第一項、第二項規定。
二、違反第十四條第三項、第十四條之一第一項、第三項、第十四條之二第一項、第三項、第六項、第十四條之三、第十四條之五第一項至第三項、第二十一條之一第五項、第二十五條第一項、第二項、第四項、第三十一條第一項、第三十六條第五項、第七項、第四十一條、第四十三條之一第一項、第四十三條之四第一項、第四十三條之六第五項至第七項規定、第一百六十五條之一或第一百六十五條之二準用第十四條第三項、第三十一條第一項、第三十六條第五項、第四十三條之四第一項；或違反第一百六十五條之一準用第十四條之一第一項、第三項、第十四條之二第一項、第三項、第六項、第十四條之三、第十四條之五第一項至第三項、第二十五條第一項、第二項、第四項、第三十六條第七項、第四十一條、第四十三條之一第一項、第四十三條之六第五項至第七項規定。
三、發行人、公開收購人或其關係人、證券商之委託人，對於主管機關命令提出之帳簿、表冊、文件或其他參考或報告資料，屆期不提出，或對於主管機關依法所為之檢查予以規避、妨礙或拒絕。
四、發行人、公開收購人，於依本法或主管機關基於本法所發布之命令規定之帳簿、表冊、傳票、財務報告或其他有關業務之文件，不依規定製作、申報、公告、備置或保存。
五、違反第十四條之四第一項、第二項或第一百六十五條之一準用第十四條之四第一項、第二項規定；或違反第十四條之四第五項、第一百六十五條之一準用該項所定辦法有關作業程序、職權之行使或議事錄應載明事項之規定。
六、違反第十四條之六第一項前段或第一百六十五條之一準用該項前段規定，未設置薪資報酬委員會；或違反第十四條之六第一項後段、第一百六十五條之一準用該項後段所定辦法有關成員之資格條件、組成、作業程序、職權之行使、議事錄應載明事項或公告申報之規定。
七、違反第二十五條之一或第一百六十五條之一準用該條所定規則有關徵求人、受託代理人與代為處理徵求事務者之資格條件、委託書徵求與取得之方式、召開股東會公司應遵守之事項及對於主管機關要求提供之資料拒絕提供之規定。
八、違反主管機關依第二十六條第二項所定公開發行公司董事監察人股權成數及查核實施規則有關通知及查核之規定。
九、違反第二十六條之三第一項、第七項、第八項前段或第一百六十五條之一準用第二十六條之三第一項、第七項或第八項前段規定；或違反第二十六條之三第八項後段、第一百六十五條之一準用該項後段所定辦法有關主要議事內容、作業程序、議事錄應載明事項或公告之規定。
十、違反第二十八條之二第二項、第四項至第七項或第一百六十五條之一準用第二十八條之二第二項、第四項至第七項規定；或違反第二十八條之二第三項、第一百六十五條之一準用該項所定辦法有關買回股份之程序、價格、數量、方式、轉讓方法或應申報公告事項之規定。
十一、違反第三十六條之一或第一百六十五條之一準用該條所定準則有關取得或處分資產、從事衍生性商品交易、資金貸與他人、為他人背書或提供保證及揭露財務預測資訊等重大財務業務行為之適用範圍、作業程序、應公告或申報之規定。
十二、違反第四十三條之二第一項、第四十三條之三第一項、第四十三條之五第一項或第一百六十五條之一、第一百六十五條之二準用第四十三條之二第一項、第四十三條之三第一項、第四十三條之五第一項規定；或違反第四十三條之一第四項、第五項、第一百六十五條之一、第一百六十五條之二準用第四十三條之一第四項所定辦法有關收購有價證券之範圍、條件、期間、關係人或申報公告事項之規定。
外國公司為發行人時，該外國公司違反前項第三款或第四款規定，依前項規定處罰。
依前二項規定應處罰鍰之行為，其情節輕微者，得免予處罰，或先命其限期改善，已改善完成者，免予處罰。
檢舉違反第二十五條之一案件因而查獲者，應予獎勵；其辦法由主管機關定之。
一、違反第二十二條之二第一項、第二項、第二十六條之一，或第一百六十五條之一準用第二十二條之二第一項、第二項規定。
二、違反第十四條第三項、第十四條之一第一項、第三項、第十四條之二第一項、第三項、第六項、第十四條之三、第十四條之五第一項至第三項、第二十一條之一第五項、第二十五條第一項、第二項、第四項、第三十一條第一項、第三十六條第五項、第七項、第四十一條、第四十三條之一第一項、第四十三條之四第一項、第四十三條之六第五項至第七項規定、第一百六十五條之一或第一百六十五條之二準用第十四條第三項、第三十一條第一項、第三十六條第五項、第四十三條之四第一項；或違反第一百六十五條之一準用第十四條之一第一項、第三項、第十四條之二第一項、第三項、第六項、第十四條之三、第十四條之五第一項至第三項、第二十五條第一項、第二項、第四項、第三十六條第七項、第四十一條、第四十三條之一第一項、第四十三條之六第五項至第七項規定。
三、發行人、公開收購人或其關係人、證券商之委託人，對於主管機關命令提出之帳簿、表冊、文件或其他參考或報告資料，屆期不提出，或對於主管機關依法所為之檢查予以規避、妨礙或拒絕。
四、發行人、公開收購人，於依本法或主管機關基於本法所發布之命令規定之帳簿、表冊、傳票、財務報告或其他有關業務之文件，不依規定製作、申報、公告、備置或保存。
五、違反第十四條之四第一項、第二項或第一百六十五條之一準用第十四條之四第一項、第二項規定；或違反第十四條之四第五項、第一百六十五條之一準用該項所定辦法有關作業程序、職權之行使或議事錄應載明事項之規定。
六、違反第十四條之六第一項前段或第一百六十五條之一準用該項前段規定，未設置薪資報酬委員會；或違反第十四條之六第一項後段、第一百六十五條之一準用該項後段所定辦法有關成員之資格條件、組成、作業程序、職權之行使、議事錄應載明事項或公告申報之規定。
七、違反第二十五條之一或第一百六十五條之一準用該條所定規則有關徵求人、受託代理人與代為處理徵求事務者之資格條件、委託書徵求與取得之方式、召開股東會公司應遵守之事項及對於主管機關要求提供之資料拒絕提供之規定。
八、違反主管機關依第二十六條第二項所定公開發行公司董事監察人股權成數及查核實施規則有關通知及查核之規定。
九、違反第二十六條之三第一項、第七項、第八項前段或第一百六十五條之一準用第二十六條之三第一項、第七項或第八項前段規定；或違反第二十六條之三第八項後段、第一百六十五條之一準用該項後段所定辦法有關主要議事內容、作業程序、議事錄應載明事項或公告之規定。
十、違反第二十八條之二第二項、第四項至第七項或第一百六十五條之一準用第二十八條之二第二項、第四項至第七項規定；或違反第二十八條之二第三項、第一百六十五條之一準用該項所定辦法有關買回股份之程序、價格、數量、方式、轉讓方法或應申報公告事項之規定。
十一、違反第三十六條之一或第一百六十五條之一準用該條所定準則有關取得或處分資產、從事衍生性商品交易、資金貸與他人、為他人背書或提供保證及揭露財務預測資訊等重大財務業務行為之適用範圍、作業程序、應公告或申報之規定。
十二、違反第四十三條之二第一項、第四十三條之三第一項、第四十三條之五第一項或第一百六十五條之一、第一百六十五條之二準用第四十三條之二第一項、第四十三條之三第一項、第四十三條之五第一項規定；或違反第四十三條之一第四項、第五項、第一百六十五條之一、第一百六十五條之二準用第四十三條之一第四項所定辦法有關收購有價證券之範圍、條件、期間、關係人或申報公告事項之規定。
外國公司為發行人時，該外國公司違反前項第三款或第四款規定，依前項規定處罰。
依前二項規定應處罰鍰之行為，其情節輕微者，得免予處罰，或先命其限期改善，已改善完成者，免予處罰。
檢舉違反第二十五條之一案件因而查獲者，應予獎勵；其辦法由主管機關定之。